Temu、Shein的免税收入，还能吃多久？

原创ⓒ新熵

作者，江编辑，龙葵

虚惊一场！跨国电商从业者，开年便经历了一场起起落落。

首先，美国新总统于当地时间2月1日签署了行政命令，对从中国进口的产品征收了10%的关税，同时取消了美国对价值低于800美元的小额商品的“最低限度”关税豁免。

2月4日晚，该政策生效，美国邮政服务(USPS)它还宣布暂停从mainlandChina和中国香港发送的包裹，直到另行通知。随后，USPS半天后改变了政策，称美国暂时允许低成本商品包裹免除关税进入美国。

虽然中国进口产品800美元以下的免税待遇已经暂时恢复，但危险的氛围并没有消散。增加关税和短期取消小额豁免，使得Temu平台的商品价格上涨。制度的不断变化也让跨境电商从业者明白，生与死是别人的难受滋味。

持续的政策调整，剑指的是跨境贸易。其中，取消近百年历史的小额豁免政策，无疑是对拼多多旗下跨境电商平台Temu的沉重打击，以全托管模式和跨境小包为支柱的快时尚巨头Shein，以及最近的快速发展。

美国暂时恢复了小额豁免，但从“暂停征收关税，直到商务部确定已经建立了足够的系统来全面快速地处理和收取关税收入”的规格不难看出，暂停征收的原因只是因为相关系统还没有完善，“取消小额豁免”还悬在Temu上。、达摩克里斯之刃在Shein的头上。

此前，Temu、Shein因其绝对的价格优势迅速打开了包括美国在内的国际市场，因此在市场竞争中一度不利。归根结底，T86在免税通关方式上做出了巨大贡献。

根据《参考新闻》的报道，2023年，大约有10亿个小包裹通过小额豁免进入美国，其中大部分来自中国。根据一份报告，Temu和Shein很可能会占到小额豁免发货的近三分之一。

当美国相关系统准备就绪，征收关税，撤销小额豁免风暴来临时，似乎只是时间问题被切断以保持低价的捷径。因此，谁会为这部分增加的成本买单，成为跨境电商平台面临的难题。

跨国电子商务令人头痛

社交媒体上有不少Temu和Shein用户在征收关税、取消小额豁免的消息后反映，购物车里的商品价格上涨了不少。

一个Temu商家告诉我「新熵」，由于商品在整个托管模式下的最终定价权不在商家手中，他们发现这几天店铺产品的美区价格上涨了很多。他担心地说:“这肯定会影响销量。”。

事实上，系统的风暴，通常会产生广泛而深远的影响。

除了10%关税对车辆、钢铁、消费电子等领域出口的普遍影响外，如果美国取消对价值低于800美元的小额商品的“最低限度”关税豁免，可以说是对跨境电商生态中所有从业者的精准攻击。

艾传媒咨询首席分析师张毅认为，在物流和运营方面，取消小额免税政策后，通关流程、服务体验和效率时间将相应复杂化，这无疑会导致成本上升。

在过去的十年里，享受“最低限度”关税豁免进入美国的货物数量呈指数级增长，从2015财年的约1.39亿件增长到2023财年的超过10亿件，增长超过600%，2024财年的货物数量呈指数级增长，增长超过600%，2024财年的货物数量呈指数级增长。

对Temu来说、Shein、亚马逊，速卖通，TikTok 对于shop等头部跨境电商平台来说，价值低于800美元的小商品在平台商品总量中所占的比例并不重要。全托管模式被平台广泛使用后，小额豁免的重要性达到了更高的水平。

据媒体报道，如果失去小额豁免，跨境小包的税费将从原来的0税增加到30%左右，跨境运输费用也将不断增加。

谈到成本上升的后果，张毅预测，短期内，依赖美国市场的中小型跨境电子商务卖家的收入将会减少，竞争力将会减弱，市场份额将会减少。

对全托管模式下的跨境电商平台而言，为了应对政策带来的运输成本上升，最简单直接的方法就是提高价格。

但是由于平台的特点不同，贸然涨价对各个跨境电商平台的影响也必然不同。

在产品质量和经济实力方面，背靠阿里的速卖通具有独特的优势，TikTok 而shop则更多地依赖于内容驱动，在两者的用户群中，价格力并不是唯一吸引购买的标准。

相比之下，Temu和Shein一直坚定地走低价路线，吸引了价格敏感的客户。一旦他们选择涨价，很难在短时间内找到新的优势来弥补他们的位置。

加快海外仓库布局

既然对于Temu和Shein来说，贸然涨价就像是在烧汤，那么平台必然会找到更好的解决方案，可以从底部抽薪。在各行各业跨境电商从业者的分析中，经常提到寻找第三国进行快递转运和海外仓库。

至于第三国的转运计划，由于美国这一轮政策调整仍然希望对相邻的加拿大和墨西哥征收25%的关税(目前计划暂停)，中国商品希望绕过这一变化，将东南亚中国作为第三国成为目前可行的计划。

然而，被视为最佳转运中心的越南近日宣布，将停止对快递进口的小商品实施增值税免征政策。虽然其他适合转运的东南亚国家也有可执行性，但急需解决转运带来的运营成本增加、供应链复杂性增加、不确定性增加等风险。

与选择第三国进行快递转运相比，将运营重点放在半托管模式上，加码海外仓库似乎是一种更安全的方式。

事实上，美国加征关税、收紧小额豁免的政策趋势早已显现，Temu和Shein也为此做好了准备。

早在2023年中期，Temu就已经开始了海外仓库，计划在美国东部和西部建设一个。2024年3月，除了全托管模式，它还推出了半托管模式，提前将部分商品运送到美国仓库；Shein还在美国设立了配送中心和供应链中心。

但是对Temu来说，虽然有数据显示，目前半代管GMV美区占比超过20%，但目前的半托管模式只能作为全托管的补充，中坚力量仍然是全托管模式。

与速卖通和亚马逊相比，Temu和Shein在建设海外仓库方面没有先发优势，模式的变化也需要时间来验证。没有人知道美国完善税收相关系统需要多长时间。平台目前能做的就是和政策一起抓住时间。

此外，Temu半托管模式要求商家自行实现海外本地仓库发货，这对卖家的供应链管理和物流运输能力是一个很高的挑战。此前，低价倾销和全托管的平台风格吸引了许多中小卖家。如果半托管模式成为主流，一些资金实力不够强的商家肯定会被淘汰，这无疑会给平台的生态带来痛苦。

另外，如果海外仓库模式成为主流，部分成本压力仍然会转移给客户。

现在住在美国的Temu客户默默地说:“我以前知道Temu在美国有本地仓库，但是如果你在当地的商店下单，你需要在一家商店一次性购买30美元才能邮寄，否则每家商店将支付3美元的邮费。”

价格战并非出路

在关税政策变数下，Temu和Shein的免税收入还能持续多久？又该何去何从？

美国暂时放松了小额豁免，给了跨境电商平台喘息的时间。然而，激烈的市场竞争格局和政策的不确定性也注定了Temu不能无忧无虑。

一方面，Temu和Shein近年来在美国市场的快速发展无疑触动了许多美国传统电子商务的“奶酪”。如果新政策实施，成本的增加将使他们难以在价格上压制竞争对手。拥有供应链和仓储实力的老牌电商平台，如亚马逊，自然不会错过这个绝佳的机会，很可能会借此机会争夺市场份额。

然而，由于政策消息的提高，Temu的价格优势与亚马逊相比也出现了裂痕。Temu商家吉米表示，自己店里所有商品的前端价格都在全线上涨，有的上涨了一半，有的甚至翻了一番。

吉米担心道：“同款产品，涨价后Temu的价格甚至比亚马逊还贵十几美元，怎么卖？”

事实上，亚马逊近年来一直在攻击Temu和Shein。此前有消息称，亚马逊硬性要求品类中排名前20的品牌卖家在亚马逊和Temu之间进行了选择。此外，亚马逊推出的低价电商平台Haul也在价格力方面与Temu和Shein展开了战斗。

另外一方面，Temu和Shein之间也经常有白刃相连的跨境电商平台，价格低廉。

从2023年到2024年，Temu和Shein在美国互相起诉，Temu指责Shein在与服装供应商的交易中采取了“独特性”的策略，而Shein则表示，他们长期以来一直受到Temu的大量侵权。

当美国有实力应对因取消小额豁免而增加的关税流程负担时，跨境电商平台的成本上升只是时间问题。面对随时会失去的小额豁免，Temu和Shein是否能放下旧的怨恨还不得而知，但低价倾销带来的质量问题却是两者都广受诟病的一点。

无论是建设海外仓库还是选择第三国转运，在失去小额豁免后，Temu和Shein通过低价倾销建造的堡垒不可避免地会受到冲击。然而，在失去价格竞争力后，如果你不想下牌桌，摆在Temu和Shein面前的最佳解决方案仍然是质量和品牌路线。

新海外研究学者黄渊普认为，任何政策对每个玩家都没有均匀的影响。近年来，低价电商带来的影响让很多人抱怨，是时候改变了。驱逐劣币后，好货币可能会活得更好。中国企业需要大量受人尊敬的品牌出海，而不是盲目倾销低价商品。

毫无疑问，当关税、小额豁免等政策收紧时，可以预见，跨境电商平台的低价倾销方式正在走向贫困。与其盲目寻找治标的方法，不如借此机会从根本上调整战略方向。

就像电视剧《知否》中的一句经典台词——既入穷巷，就应该及时转身，不要等一辈子，悔之晚矣。

本文仅代表作者观点，版权归原创者所有，如需转载请在文中注明来源及作者名字。

免责声明：本文系转载编辑文章，仅作分享之用。如分享内容、图片侵犯到您的版权或非授权发布，请及时与我们联系进行审核处理或删除，您可以发送材料至邮箱：service@tojoy.com