有钱人给0岁的宝宝买了1亿元的保单，从5岁开始每年领取300万元？中邮人寿高价保单霸屏

作家：周梦梅

儿童节刚过，一张1亿元的保费超大单引起了保险界的关注。

近日，一份1亿元保单的“好消息”在社交平台上占据了主导地位。保单名为“邮爱人寿年金保险”，是中国邮政人寿保险有限公司(以下简称“中国邮政人寿”)名下的商品。

根据一家保险中介的朋友圈，客户一次性支付1亿元投保该产品，被保险人(受益人)为“0岁宝宝”，自Ta以来。 从5岁开始，每年可以领取300万元的年金，持续终身。除了年收入300万元外，这1亿元的保费最终基本可以作为财富传承返还给被保险人。

6月5日，中国邮政人寿相关人士向时代财经确认，“邮政人寿年金保险”是该公司的产品，该公司北京分公司最近确实出售了一份1亿元的保单。该人士表示不清楚保单被保险人的情况。

如果是个人购买，这位来自北京的富人可能一次性支付了所有的保费。喜讯下面的小字显示，这份1亿元保单的支付方式是粉丝支付的(所有保费一次性支付)，已经过了犹豫期。

中国邮政人寿成立于2009年，由中国邮政集团有限公司控股，是中国最大的银行寿险公司。根据中国邮政人寿2023年第四季度偿付能力报告，其2023年年度保险业务收入为1098.66亿元，超过1000亿元，成为第七家保费规模超过1000亿元的寿险公司。

每年可以领取300万年金

“该产品是一种快速返还的年金保险。最大的特点是第五年开始退还一定的收入。该产品具有一定的财务管理功能，相当于大额存款的替代品。” 一位保险经纪人林琳(化名)告诉时代财经，该产品的长期回报率（IRR，内部收益率)达到2.85%左右。

根据林琳提供的相应保险金额计算表，如果上述保单的被保险人一次性支付1亿元，被保险人确实是0岁，那么从5岁开始，他每年可以领取300万元的年金，4岁时可以一次性领取1000万元的“护理基金”。

这份保单从侧面证明了这一点。根据《邮爱人寿年金保险》的合同条款，如果一次性缴纳保费，“护理基金”将按照首次保险费X10%的比例在保险条款开始后的第五个保单周年日支付。根据上述条款，4岁领取“关爱金”1000万元属实。合同还显示，自第六个保单周年之日起，公司将按照合同约定的基本保险金额，在每个保单周年之日支付“生存年金”。然而，保单并没有标明基本保险金额的计算方法。

“根据产品的现金价值，除了年收入(年金)外，基本上所有的保费都可以返还给被保险人或(被保险人)。”林琳告诉时代财经，产品锁定期过后，保单的现金价值基本大于保费。

这意味着，除了“护理基金”和每年300万元的年金外，这份1亿元的保单在商品锁定期过后，1亿元的保费成本也可以大概率返还给被保险人或被保险人。

时代财经注意到，这一亿元保单还具有“贷款功能”。 根据“邮爱一生年金保险”合同条款，保单可以申请保单质押贷款，贷款金额不得超过借款时保单现金价值扣除其他欠款后余额的80%。

虽然高保单很少，但也不是没有。

今年2月29日，汇丰保险香港发布了一份2.5亿美元(约18亿元人民币)的人寿保险单，打破了吉尼斯世界纪录中价值最高的人寿保险单纪录，这一消息也备受关注。

在一次采访中，汇丰人寿香港和澳门CEO爱德华·蒙克瑞夫透露，签约者是一个来自亚洲的超高净值客户，拥有多个国家。该保单为“汇龙环球寿险计划”，是一种具有财富保值和传承功能的终身保险计划。

或者没有避税功能

明亚保险经纪人李利(化名)告诉时代财经，他接触过的一些富裕群体购买大额年金保险，主要用于财务管理，大多是为了安全和安全。

“目前，虽然3年期大额存款回报率可以达到3%左右，但长期来看，存款回报率有所下降，银行回报率为单利。相比之下，年金保险可以锁定更长期的回报率，而且是复利，利息和资本一起产生的回报更可观。此外，年金保险专项资金可以防止大额现金留在手中的投资失败或挥霍，更加安全。”李利说。

这个1亿元的保单有没有考虑到避税或者避债？

上海新古律师事务所律师王怀涛告诉时代财经，这种高额商业年金保险基本没有避税功能，人身保险的债务隔离功能也在逐渐受到限制。

“与企业年金和职业年金不同，商业年金保险不能抵扣个人所得税，但保险理赔免征个人所得税。此外，保险一般没有避税功能，除非特殊保险有有限节税的个别政策。”王怀涛说。

他进一步表示，在法院强制执行过程中，经常会遇到被执行人名下的人身保险，司法实践中对人身保险能否强制执行有不同的看法。

一种观点认为，人身保险以人的健康和身体为目标，依赖被保险人的人身，具有依赖性和专有性。法院强制执行将损害被保险人的生存权益，不得强制执行。 另外一种观点认为，人身保险，尤其是具有较高现金价值的人身保险，具有资产特性，可以强制执行。

王怀涛告诉时代财经， 目前，越来越多的地区法院采用第二种观点。对于具有投资理财功能的年金保险，法院会询问被执行人的态度。经协商，被执行人将主动退保。如果他们不退保，他们可以通过司法拘留来惩罚被执行人。或者法院会通知保险公司强制退保，不经被执行人直接同意。在这种情况下，保险的债务隔离功能实际上是一个挑战。